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FINANCIERO CONTABLE

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Proceso de Inversiones

Objetivo

Efectuar una gestión profesional de las carteras de inversión del Poder Judicial, en procura del equilibrio necesario entre seguridad, rentabilidad y liquidez que sea acorde con las políticas de inversión y niveles de riesgo definidos por la Administración Superior.

Funciones

De acuerdo al “Reglamento al Título IX de la Ley Orgánica del Poder Judicial, Jubilaciones y Pensiones del Poder Judicial”, aprobado por Corte Plena en sesión N°. 21-16 celebrada el 20 de junio del 2016 en su artículo 38, le corresponderá a la “Unidad de Inversiones” las siguientes atribuciones:

  1.  Aplicar las Políticas de Inversión de conformidad con lo establecido por la Corte Plena.
  2. Presentar al menos mensualmente una propuesta de estrategia de inversión, o bien, cuando se estime pertinente dado las condiciones económicas y del mercado de valores
  3.   Elaborar los informes mensuales de la gestión del portafolio (sic) así como cualquier otro informe técnico que requiera el Comité de Inversiones.
  4.   Proponer al Comité de Inversiones para su aprobación, las metodologías para identificar, medir y monitorear las distintas opciones de colocación del mercado financiero y bursátil”.

  Así mismo, según lo acordado por el Consejo Superior en sesión N°. 71-16 del 27 de julio del 2016, artículo N°. II, en el cual se establece la creación del “Proceso de Inversiones”, destacando las siguientes funciones:

“[…]

  1. Análisis, seguimiento y lectura de los mercados donde se autorice participar; realimentación con proveedores de servicio y formación de criterio técnico para toma de decisiones de inversión.
  2. Monitoreo, análisis y seguimiento de información generada por la Bolsa Nacional de Valores, SUGEVAL, SUPEN y demás instituciones cuyas resoluciones, acuerdos, directrices, entre otros puedan impactar el desempeño de las carteras administradas.
  3. Análisis, comparación y escogencia de opciones de inversión disponibles de acuerdo a las políticas de inversión definidas para las carteras administradas (emisores, plazos, sectores, monedas, mercados, entre otros) y según las herramientas de análisis técnico que se encuentre a disposición.
  4. Relación directa con proveedores de servicio financiero especializado, negociación de condiciones favorables para los intereses de las carteras administradas y evacuación de consultas técnicas especializadas, así como atención de actividades de actualización técnica y económica.
  5. Análisis, definición, seguimiento y actualización a la estrategia de inversión adoptada para cada portafolio administrado.
  6. Control de límites de inversión establecidos en tiempo real, en apego a la normativa y estrategia de inversiones aplicable para cada portafolio administrado.
  7. Análisis de escenarios para el reposicionamiento o rebalanceo de la cartera: estudio de recomposición de carteras y simulación de variaciones en condiciones del mercado, en coordinación con la Administración integral de riesgos u otras dependencias.
  8. Control y seguimiento del flujo de caja del Fondo de Jubilaciones y Pensiones del Poder Judicial, para la determinación de disponibilidades de inversión y/o requerimientos puntuales de recursos, a efecto de satisfacer los compromisos.
  9. Cruce de operaciones acordadas con proveedores financieros, emisores u otros a través de sistemas bursátiles y/o negociaciones de ventanilla, validando las condiciones para cada transacción que se efectué (niveles de precio/rendimiento, plazo, comisiones, valor transado, entre otros).
  10. Formalización y control de documentación soporte (boletas de operación, títulos valores, contratos, registro de firmas, entre otros), así como coordinación, seguimiento y control de los custodios de valores.
  11. Validación, seguimiento y control de reportes de las diferentes carteras de inversión que se administren, directamente o por medio de las áreas de soporte operativo (sistemas, contabilidad, tesorería, entre otros).
  12. Elaboración, análisis y seguimiento de los procesos de valoración de carteras de inversión, según los parámetros definidos para cada portafolio administrado.
  13. Elaboración de informes técnicos, estudios de mercado, comparaciones con otros regímenes de pensiones y/o administradores de carteras, entre otros.
  14. Participación en el Comité de Inversiones, así como aplicación, control, seguimiento y rendición de informes sobre los acuerdos, en lo que corresponda, que tome dicho Comité, los resultados que se materialicen sobre cada portafolio administrado y/o estimaciones.
  15. Valorar las recomendaciones emitidas por la Administración de Riesgos, en lo pertinente.
  16. Asesoría, capacitación y seguimiento, en lo atinente respecto a los acuerdos tomados por los órganos superiores del Poder Judicial
  17. Atención, análisis y seguimiento en lo competente a las recomendaciones y/o solicitudes de información especializada por parte de Auditoría Interna, Auditoría Externa y/o otros órganos de fiscalización.
  18. Otras funciones atinentes a la naturaleza de las funciones”.